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Sep 21, 2023

Les retours sur capital de Portland General Electric (NYSE:POR) ont freiné

Analyse des actions Quelles tendances devons-nous rechercher si nous voulons identifier des actions dont la valeur peut se multiplier sur le long terme ? Idéalement, une entreprise affichera deux tendances ; d'abord un retour sur capital croissant

Analyse des stocks

Quelles tendances devons-nous rechercher si nous voulons identifier des actions dont la valeur peut se multiplier sur le long terme ? Idéalement, une entreprise affichera deux tendances ; d’une part, un retour sur capitaux employés (ROCE) croissant et, d’autre part, un montant croissant de capitaux employés. Fondamentalement, cela signifie qu’une entreprise dispose d’initiatives rentables dans lesquelles elle peut continuer à réinvestir, ce qui est une caractéristique d’une machine à capitaliser. Cependant, après enquêtePortland General Electric(NYSE : POR), nous ne pensons pas que les tendances actuelles correspondent au moule d'un multi-bagger.

Si vous n'avez jamais travaillé avec le ROCE auparavant, il mesure le « rendement » (bénéfice avant impôts) qu'une entreprise génère à partir des capitaux employés dans son activité. Les analystes utilisent cette formule pour le calculer pour Portland General Electric :

Retour sur capitaux employés = Bénéfice avant intérêts et impôts (EBIT) ÷ (Actif total - Passif courant)

0,04 = 382 millions de dollars ÷ (10 milliards de dollars – 761 millions de dollars) (sur la base des douze derniers mois jusqu’en juin 2023).

Ainsi,Portland General Electric a un ROCE de 4,0 %.En soi, c'est un chiffre faible, mais il se situe autour de la moyenne de 4,5 % générée par le secteur des services publics d'électricité.

Consultez notre dernière analyse pour Portland General Electric

Ci-dessus, vous pouvez voir comment le ROCE actuel de Portland General Electric se compare à ses retours sur capital antérieurs, mais il n'y a que peu de choses que vous pouvez dire du passé. Si vous êtes intéressé, vous pouvez consulter les prévisions des analystes dans notregratuitrapport sur les prévisions des analystes pour l'entreprise.

Il existe de meilleurs retours sur capital que ceux que nous observons chez Portland General Electric. Au cours des cinq dernières années, le ROCE est resté relativement stable à environ 4,0 % et l'entreprise a déployé 33 % de capital supplémentaire dans ses opérations. Étant donné que l'entreprise a augmenté le montant de son capital employé, il semble que les investissements réalisés ne fournissent tout simplement pas un retour sur capital élevé.

Comme nous l'avons vu ci-dessus, les rendements du capital de Portland General Electric n'ont pas augmenté, mais la société réinvestit dans l'entreprise. Et comme le titre n'a rapporté que 24 % aux actionnaires au cours des cinq dernières années, on pourrait affirmer qu'ils sont conscients de ces tendances moroses. Donc, si vous recherchez un multi-bagger, les tendances sous-jacentes indiquent que vous pourriez avoir de meilleures chances ailleurs.

Étant donné que pratiquement toutes les entreprises sont confrontées à des risques, il vaut la peine de les connaître, et nous avons repéré3 panneaux d’avertissement pour Portland General Electric(dont 1 ne nous convient pas trop !) que vous devriez connaître.

Pour ceux qui aiment investir dansdes entreprises solides,Regarde çagratuitliste d’entreprises avec des bilans solides et des rendements sur capitaux propres élevés.

Quels sont les risques et les opportunités pour Portland General Electric ?

NYSE :POR

Portland General Electric

Portland General Electric Company, une société de services publics d'électricité intégrée, se consacre à la production, à l'achat en gros, au transport, à la distribution et à la vente au détail d'électricité dans l'État de l'Oregon.Afficher plus

Récompenses

Se négociant à 55,8% en dessous de notre estimation de sa juste valeur

Les bénéfices devraient augmenter de 11,19 % par an

Des risques

Les paiements d’intérêts ne sont pas bien couverts par les revenus

Les actionnaires ont été dilués au cours de la dernière année

Cours de l'action

Capitalisation boursière

Retour 1 an

Recherches complémentaires sur Portland General Electric

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